记者会上，人民银行行长周小川回答记者提问

　　存款利率很可能在最近一两年实现放开；人民币要实现国际化，还有很多“家庭作业”要做……

　　昨天上午，十二届全国人大二次会议举行记者会，中国人民银行行长周小川、中国银行业监督管理委员会主席尚福林、中国证券监督管理委员会主席肖钢等就“金融改革与发展”的相关问题回答中外记者的提问。

　　利率市场化

　　存款利率放开在计划中

　　■提问：现在很多人都把钱从银行里取出来，投到互联网金融或理财产品上面，有人认为这将推动我国利率市场化发展。请问存款利率何时能够放开？

　　针对很多老百姓选择把钱从银行里取出来，投到互联网金融或理财产品上的现象，周小川表示，市场上肯定存在一种力量是推动利率市场化的，因此各种新兴的业务及方式都是对利率市场化有推动作用的。

　　存款利率最后要放开，这应该是利率市场化中的最后一步，因为其他的很多利率都已放开，存款利率放开肯定是在计划中。“我个人认为，很可能在最近一两年就能实现。”周小川表示。

　　同时，在利率市场化的过程中，由于管理方式、宏观调控方式的改变，市场上肯定会出现一些新的、过去没有过的机会。周小川补充道，这些机会可能会在短期内带来稍高一些的回报，因此市场会追求这些机会，所以会有利率在一定期间内上行的可能性。

　　但随着市场配置资源和广泛竞争的存在，实际上利率最后还是会有总供给、总需求关系的平衡，个别的机会会慢慢变小。

　　民营银行

　　成熟一家审批一家

　　■提问：今年，银监会宣布民营银行开始试点，首批试点方案中包括阿里巴巴、腾讯等电商资本，其政策设计上与商业银行有何区别？

　　中国银行业监督管理委员会主席尚福林对此表示，在加强监管的前提之下，允许具备条件的民间资本依法设立民间银行，这是三中全会部署的改革任务，也是中改办部署的今年要实施的一项改革项目。经过各地政府的推荐和报国务院原则同意，现在选择了一些民营资本共同参加第一批5家银行的试点工作，它们将分别在天津、上海、浙江和广东开展试点。

　　这次试点民营银行，将采取共同发起人的制度，也就是说，每家试点银行的发起人不得少于2家民营资本。现在所选的这些民营资本，仅仅是参与试点的筹备工作，下一步将按照三中全会关于加强监管和具备条件的改革要求，依法通过对股东的资质审查以后，再依法申请发起设立银行。

　　这5家银行的试点，将按照“成熟一家审批一家”的原则来审慎地推进。说到挂牌营业时间，尚福林表示，“这主要还取决于这些试点银行自身条件是否成熟。”

　　人民币国际化

　　过程相对还比较漫长

　　■提问：当前人民币在对外贸易往来中的使用度不断上升，2013年的跨境结算量达到 了 5.16万亿，比上年增长了61%。人民币国际化还有多远的路要走？

　　周小川首先客观对上述数字做了解读，他认为，由于人民币在贸易与投资中的跨境使用开展时间不长，基数很低，所以增长率会显得很高。但实际上，人民币在国际贸易和投资中的使用比重还是相对比较低的。

　　周小川坦言，人民币要真正走向国际化，还有很多“家庭作业”要做。“这些年我们主要注重于解除对于使用人民币的不必要的限制，包括一些法律法规、业务的条例，应该对人民币取消歧视，可以用硬通货的地方也可以用人民币，这些工作都没有完全做完。”

　　他认为，人民币要实现国际化，还是一个相对比较漫长的过程。在这个过程中，从人民银行的角度来讲，不是去过多地推行人民币的使用，而是创造条件，从政策上、从实力上、从信心上逐渐创造条件，使人民币可以被大家选择使用。此外，这个“家庭作业”里还有一项重要内容，就是稳步推进和逐步实现人民币的资本项目可兑换。“对于推广人民币使用方面并不事先安排速度、节奏、时点，关键在于把自己的家庭作业政策改革做好。”

　　股市

　　改革要掌握市场可承受度

　　■提问：在推动资本市场改革措施过程中，怎么样平衡好改革和股指波动的关系？证监会在这方面会不会比较苦恼？

　　对于“苦恼”，肖钢幽默地回答：“今天在座的有3位证监会的主席，周行长和尚主席是资深的主席，是我的老前辈，所以要说苦恼的话，他们两位的苦恼要比我多得多！”

　　他认为，谈到股市的波动，不光是新兴市场国家，即使是在发达国家，股市的波动也是一个客观存在的现象。但他也承认，我国资本市场的市场化程度还不够高，因此未来推进改革就是要朝着市场化、法制化、国际化的方向来进行。但改革需要一个过程，需要掌握或平衡好改革的力度和市场可承受的程度，这对于证监会的确是一个挑战。

　　他介绍，在研究推进改革措施的时候，始终要注意把握好这个平衡，正如三中全会决定所提出的推进股票发行注册制改革，同样要按照这个精神逐步地来推进。

　　预测分析

　　保储户利益今年落地存款保险制

　　在利率市场化的大背景下，两会上，央行行长周小川多次“吹风”今年将会落地存款保险制度。

　　中央财大金融学教授郭田勇认为，开放利率市场化，首先必须落地的是存款保险制度。

　　虽然目前央行仅开放了贷款利率，但随着银行存款利率的开放，贷款利率不断降低，存款利率不断升高，银行之间的竞争越来越激烈，破产和倒闭出现的可能性会加大。而建立存款保险制度，一方面是引导竞争，一方面也是为了控制风险，保护中小储户的利益。

　　利率市场化短期内银行利率必升

　　利率市场化扩大了银行利率定价自主权，多家银行高管表示，各商业银行为争取和稳定客户必然展开激烈竞争，加上利率的高低是客户选择银行的首要因素，因此短期内银行间利率的竞争会推高利率水平。

　　在利率管制情况下，商业银行只是利率的执行者，在存款利率市场化开放前，即便有利率浮动能力，最高也不能超过央行1.1倍的限制，更别说利率的定价权。但利率市场化以后，商业银行有了定价权，对资产负债结构的管理也会更主动。因而，短期内银行利率水平会出现上升趋势。

　　利润被挤压银行“扩张”综合理财

　　今年，在互联网金融大规模现身市场后，银行吸储能力也被削弱。在管制利率的前提下，造成银行在拓展业务时往往处于被动地位。

　　银行业内人士分析，在利率市场化开放后，银行为吸引优质客户，必然会提高存款利率，降低贷款利率。利润被挤压的同时，在业务层面首先扩展的必然是理财。

　　为保持理财收益，目前多数银行的高收益理财是非保本浮动型收益，虽然受利率市场化推进的冲击，银行理财产品收益率波动加剧，各家银行定价会更加差异化，实际到期收益也会较认购时的预期年化收益有较大浮动。